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商业银行资本监管时代的困与进

成于微言 2019-05-12 23:21:00

一场培训

欢迎就课程提纲设计提出宝贵意见,可以加号主微信chengran-1980进行沟通交流。

导言

对商业银行而言,资本永远是稀缺的。今年是监管大年,大资管新规后表外银行理财非标回表会导致银行资本紧张;掩盖的不良贷款随时会因为回表后风险暴露对核心一级资本造成致命一击。监管部门为了防范处置风险的“风险”,在堵暗道的同时也开了明渠。先有人民银行发布公告,鼓励银行业金融机构发行资本补充债券;后有银监会动态调整拨备区间,符合条件的银行业金融机构拨备覆盖率最低可以降低至120%。


商业银行资本该如何管理?2012年,银监会出台的《商业银行资本管理办法》。办法坚持体现了国际标准与中国国情相结合、同步推进巴塞尔II和巴塞尔III,以及宏观审慎监管和微观审慎监管有机统一的总体思路。办法坚持国内资本监管的成功经验,明确了资本定义、资产风险权重、商业银行分类标准和分类监管措施等方面的监管要求。目前,我国商业银行都实现了资本达标,但是在第二支柱与第三支柱方面,存在差距,特别是中小银行。中小银行有必要向先进银行学习,在资本达标的基础上,有效地提升资本管理水平和风险管理水平。


在监管资本较为稀缺的前提下,商业银行个体就会产生了监管资本套利的需求。围绕监管资本的套利即可以在合格资本的认定上套利,即分子端套利,也可以在风险加权资产上做手脚,即分母端套利。


(一)分子端套利

资本净额的计算方法已经非常明确,可以做手脚的地方不多。但贷款损失准备显然是可以人为操作的指标。如果实际计提的贷款损失准备未能达到最低要求,则需要在核心一级资本中扣除贷款损失准备缺口,超过最低要求的超额贷款损失准备可计入二级资本(但不得超过信用风险加权资产的1.25%)。因此,商业银行有动力掩盖不良贷款,少计拨备,让贷款损失准备看起来很充足。但一旦风险回表,会造成核心一级资本不足的窘境。


对于不符合合格资本要求的项目未进行扣除则是更主要的方法。比如一些发行了资本工具的银行,通过同业投资多层嵌套间接持有了本行发行的优先股和二级资本债。再比如对有控制权的附属机构投资只是按照大小额少数资本投资做门槛扣除,而未全额扣除。或是过高计入了并表后少数股东资本。还有一些银行通过员工持股计划增资扩股,而员工是利用本行贷款购买了股票。


(二)分母端套利

分母端套利是银监会三三四十检查中重点关注的要点,大多数的套利带有隐蔽性,通过同业业务、票据业务、理财业务跨监管套利,并不按照“实质重于形式”原则进行会计核算、风险计量并足额计提资本。这些套利手段可以划分为三种情形。


其一,完全漏提资本。通过假卖断、真回购的方式将金融资产违规出表,不计提交易对手信用风险,或对信用风险仍在银行的资产销售与购买协议不计提资本。违规提供同业增信,各种暗函、担保未按照等同于贷款的授信业务计提资本。卖断附带追索权的票据未在表外计提资本。


其二,绕道乱提资本。以同业理财、同业投资方式投资高风险权重的非标资产,按照资产管理计划的管理人计提资本,而未穿透后按底层资产对应的风险权重计提资本。另外,通过资管产品偷偷加杠杆投资,而未对杠杆部分计提资本也是漏提资本的一种表现。


其三,刻意少提资本。将不符合小微企业条件客户人为调整为小微企业,拆分时段买入返售相同票据资产,减少风险资产占用。还有的银行通过投资类ABS,错误按照资产证券化风险暴露相关要求计提资本。


无论是分子端套利还是分母端套利,都是银行漠视风险的一种表现,结果造成了账面资本充足率虚高,银行自身通过承担大量风险,获得了风险溢价。当经济形式安好时,似乎也能玩的转,而一旦非预期损失暴露时,银行实际持有的资本不足以弥补损失,银行就会因经营失败而破产倒闭,风险会迅速向整个银行体系扩散,造成系统性风险。单家银行经营失败,银行股东的损失远远小于由于银行破产对金融体系、经济发展和社会稳定带来的损失,这就是我们常说银行的负外部性。打击监管资本套利,是金融监管职责所在。


资本的监管也在与时俱进,2017年12月8日巴塞尔委员会发布了《巴塞尔Ⅲ:后危机改革的最终方案》,对《2010版巴塞尔Ⅲ》进行了补充修订,核心是重新构造风险加权资产计量监管框架。至此,我国的资本监管也将进行相应修改。


金融监管研究院潜心打磨的全面风险管理精品线下系列课之二【商业银行资本计量与管理】课程将会在月底与大家见面,以下是课纲和讲师简介。


课程大纲

第一天上午:L老师

一、中小银行资本监管与管理的关键问题

(一)我国资本监管的发展道路和特点

(二)我国商业银行实施资本管理办法的现状及存在问题

(三)明确合理安排三大风险之间的资本分配

(四)准备金制度和资本监管制度之间协调

(五)运用好帐面资本、监管资本和经济资本这三类口径的资本

(六)使用RAROC来配置信用风险的资本的重要作用

(七)尝试使用RAROC配置信用风险的资本

(八)建立风险偏好的基本要求

 

二、《巴塞尔Ⅲ:后危机改革的最终方案》背景、内容和实践

(一)2017年《最终方案》出台的大背景

(二)《最终方案》主要内容

1.信用风险资本计量方法的改革

2.操作风险资本计量方法的改革

3.市场风险资本计量方法的改革(简略)

4.对模型方法的设置资本底线

5.《最终方案》的实施时间表

(三)实施巴塞尔III的比配性原则与实践

(四)我国银行实施差异性资本监管的考虑


第一天下午:刘诚燃

一、合格资本及其构成

(一)三类资本概述

(二)合格资本工具

1.核心一级资本与所有者权益的关系

2.其他一级资本工具与优先股

3.次级债与二级资本工具的历史、现状与未来

4.商业银行法发行可转债的优势与劣势

5.新资本补充工具探讨

(三)动态拨备理论及对资本的影响

1.拨备的历史与现有准备金制度

2.贷款拨备率与拨备覆盖率基本原理

3.贷款损失准备动态调整区间与适用范围

 

二、信用风险加权资产计量

(一)信用风险的概念

1.如何识别交易对手或最终债权人

2.金融机构的分类与类金融机构

2.大额风险暴露与授信集中度

(二)表内信用风险加权资产计量

1.表内资产风险权重的中西方差异

2.合格信用风险缓释工具如何缓释资产风险

3.穿透识别底层资产与匿名客户权重选择

4.银登中心信贷资产收益权转让为何资本不出表

5.ABS与类ABS业务分属两种不同的资本计提方法

(三)表外信用风险加权资产计量

1.表外信用风险转换系数的含义

2.贷款承诺信用卡风险转换系数

3.票交所时代票据业务资本计提方法分析

(四)交易对手信用风险暴露计量

1.从代持事件看交易对手信用风险

2.交易对手信用风险的计量方法


第二天全天:李师刚

一、风险及全面风险管理概论

(一)风险的定义——一般定义及定量定义

(二)全面风险管理架构

1.全面风险管理——COSO ERM架构

2.全面风险管理——BASEL架构

3.业界实践——DXW全面风险管理架构


二、信用/信贷风险内部评级体系建设的意义

(一)监管要求

(二)同业实践

(三)自身需求


三、信用/信贷风险内部评级体系建设的挑战

(一)风险治理与政策挑战

(二)风险理念与文化挑战

(三)风险评估与计量挑战

(四)风险数据与IT挑战

(五)应对挑战之策


四、信用/信贷风险内部评级在前、中、后台的创新性全面应用

(一)现代银行运营模式的量化模型

(二)内部评级在客户选择、准入等方面的应用

(三)内部评级在授信在限额管理、审批、授权、授信等方面的应用

(四)内部评级在贷后管理、风险预警、风险偏好等方面的应用

(五)内部评级在新会计准则、经济资本管理、组合管理、绩效考核等方面的应用

(六)内部评级为基础的现代移动快贷技术


五、信用/信贷风险内部评级体系建设的一般路径

(一)同业实施实践的一般路径和示例

(二)中小银行实施路径建议和示例


六、信用/信贷风险内部评级体系建设之数据基础建设

(一)数据治理建设

(二)数据集市建设

(三)数据标准数据质量确保机制建设


七、信用/信贷风险内部评级体系建设之风险量化模型—非零售敞口

(一)非零售数据采集及清洗

(二)非零售模型开发技术

(三)非零售定量模型开发及示例

(四)非零售专家判断模型开发及示例

(五)非零售模型的验证


八、信用/信贷风险内部评级体系建设之风险量化模型—零售敞口

(一)零售数据采集及清洗

(二)零售模型开发技术

(三)零售定量模型开发及示例

(四)零售专家判断模型开发及示例

(五)零售模型的验证


九、信用/信贷风险内部评级体系的治理结构

(一)内部评级体系治理机构框架

(二)内部评级体系治理机构示例


讲师简介

讲师一:

L老师,曾任商业银行高管,银监会部门负责人。L老师长期从事监管政策研究,是风险管理和资本监管方面专家。L老师同时还担任社科院和对外经贸大学兼职教授。

 

讲师二:

刘诚燃,上海法询金融信息服务有限公司合伙人、金融监管研究院副院长,中科大MPA。曾先后就职于人民银行、银监分局,拥有15年监管工作经验,专注于金融监管政策银行业监管统计和法律合规研究。“成于微言”微信公众号创办人,发表与1104相关的原创文章200余篇;个人著有《1104报表助学手册》和《1104问》。2016年来,先后接受5家省联社30余家金融机构邀请开展风险监管与1104内训,深受好评。

 

讲师三:

李师刚博士是中国全面风险管理体系建设及新资本协议实施的先驱者。李老师曾任德勤加拿大及德勤中国资本市场服务主管合伙人、穆迪KMV中国区负责人,并在美国银行和中国工商银行总行工作多年,是金融服务行业专家,长期从事银行战略管理、流程再造、信息系统整合、行业研究、客户分析、产品创新、信用评估、定量风险建模(PD、LGD、EAD、EC)与资本管理技术的研究和咨询。作为银监会新资本协议实施专家,李博士长期在清华经管学院和北大光华管理学院讲授数据分析及资产定价两类课程。


首站上海


培训时间:2018年4月28日、29日

单人

三人成团

提前缴费优惠

4200/人

3800/人

200/人

报名加微信:13671713749(李老师)

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